Их хөрөнгө шилжилт: Өвлөгдсөн хөрөнгийг гэр бүлүүд хэрхэн зөв зохион байгуулах вэ

Гэр бүлийн орон сууц өв хөрөнгийн хамгийн том хэсэг байх нь элбэг ч бодит амьдрал дээр хамгийн их маргаан дагуулдаг нь ч бас тэр. Ах дүү нар нэг үл хөдлөх дээр хамтран өмчлөгч болох үед зарах, түрээслүүлэх, хадгалах гэх мэт сонголт бүр татвар, даатгал, арчилгаа, засварын тогтмол зардлыг дагуулж, шийдвэргүй удах тусам дарамт нэмэгддэг гэж зөвлөхүүд ярьж байна. Зарим айлд эдгээр шийдвэр гашуудлын үе дээр давхарлаж, өдөр тутмын харилцаанд хүртэл сэв суулгах эрсдэлтэй. CNBC-ийн Money 101 newsletter-д гарсан нийтлэлээс сэдэвлэсэн энэ сэдэвт зөвлөхүүд “эрт ярилц, баримт бичгээ бэлд” гэдэг нэг л санааг дахин дахин онцолжээ.

Өв хөрөнгийн шилжилт ойрын жилүүдэд улам эрчимжих төлөвтэй гэж хэд хэдэн судалгаа харуулж байна. Visa долдугаар сард нийтэлсэн шинжилгээндээ baby boomer үеийнхэн ойрын 20 жилд 36 тэрбум ам.долларыг залуу үед шилжүүлнэ гэж тооцсон. Cerulli Associates 2048 он хүртэл ахмад үеийнхэн 100 тэрбум ам.доллароос давсан хөрөнгийг өвлүүлнэ гэж үнэлжээ. Visa-ийн ахлах эдийн засагч Уэйн Бэст “тэдний тооцоо хамгийн чинээлэг 1%-ийн 28 тэрбум ам.долларын хөрөнгийг тусгаагүй” гэж CNBC-д хэлсэн нь энэ урсгал зөвхөн “дундаж” айлуудаар хязгаарлагдахгүйг сануулна.

Үл хөдлөх дээрх дарамт тооцоонд ч харагдаж эхэлжээ. Cotality-ийн CNBC-д хуваалцсан мэдээллээр 2025 онд өв залгамжилсан нэг өрхийн орон сууц болон хөдөөний өмчийн шилжилт нийт гүйлгээний дээд амжилт болох 8.85%-д хүрсэн байна. Гэхдээ хувь хэмжээ өсөхийн хэрээр “ямар зам сонгох вэ” гэсэн асуулт улам олширно: зарах уу, түрээслүүлэх үү, эсвэл гэр бүлд хадгалах уу. Зөвлөхүүдийн хэлснээр сонголт бүрийн ард тооцоолол бий—зардал, хариуцлага, цаг хугацаа, мөн гэр бүлийн сэтгэл хөдлөл зэрэгцэж явагдана.

Татварын талаас нь авч үзвэл АНУ-ын холбооны татварын хуулиар орон сууц эзэмшигч нас барахад өвлөгдсөн байрны өртөг суурь нь нас барсан өдрийн зах зээлийн үнээр дахин тогтоогддог. Ийм дүрэм нь шийдвэр гаргах мөчид нөлөөлөх хүчин зүйл болж магадгүй ч маргааны гол нь дан ганц татвар биш гэж зөвлөхүүд ярьдаг. Адисон Лоуренс CNBC-д “Гашуудалтайгаа зэрэгцээд, өмчийг удирдах, ямар шийдвэр гаргах вэ гэдгээ зэрэг бодох хэрэг гардаг” гэж хэлжээ. Түүний хэлснээр, гэр бүлд энэ хоёр ачаалал давхцах үед эвтэй байх нь өөрөө нэг ажил болж хувирдаг.

Ийм эрсдэлийг бууруулахын тулд үл хөдлөхийн эзэн урьдчилж баримт бичгээ бүрдүүлэх нь чухал гэж The Real Wealth Coterie-ийн үүсгэн байгуулагч Lazetta Rainey Braxton зөвлөсөн байна. Тэрээр олон нийтийн өв залгамжлалын шүүхийн процессыг тойруулахын тулд гэрээслэл эсвэл trust зэрэг зохицуулалтыг урьдчилан бэлдэх боломжийг онцолж, “Энэ бол бизнес удирдаж буйтай адил” гэж CNBC-д хэлжээ. Мөн шийдвэр удаан гацах эрсдэлийг багасгахын тулд тодорхой хугацаанд тохиролцоонд хүрэхгүй бол trustee-д зарах эрх олгох заалт оруулахыг санал болгосон байна. Харин Maguire Schneider Hassay-ийн Уэйн Хассей trust-ийн бодит хэрэгжилтийг сануулж, “Өмч тань trust-ийн нэр дээр бүртгэлгүй бол тэр trust бичиг цааснаас цаашгүй” гэж CNBC-д онцолжээ.

Эцэст нь асуудлын гол зангилаа нь хэзээ яриагаа эхлүүлэх вэ дээр ирдэг. Capital Intelligence Associates-ийн Митчелл Краус “Өрсөлдөх ашиг сонирхол нь ойрын харилцааг хүртэл хурцатгаж болзошгүй тул эцэг эх амьд сэрүүн байх үед нь яриагаа эхлүүлэх нь хамгийн зөв” гэж, мөн “Хамгийн зөв зөвлөгөө бол эцэг эх нас барахаас өмнө энэ яриаг эхлүүлэх” гэж CNBC-д хэлсэн байна. Аштон Лоуренс ч бодит байдлыг энгийнээр тайлбарлаж, “Одоогоор эцсийн шийдвэр гараагүй, зарах уу, эсвэл түрээсийн байр болгох уу гэдгээ ярилцаж байна” гэжээ. Өвлөгдсөн орон сууцтай холбоотой шийдвэрүүд гэр бүлийн дурсамж, мөнгө, хариуцлагыг нэг дор авчирдаг учраас “өнөөдөр ярилцах” нь маргаашийн зардлаас ч үнэтэй алхам болж мэднэ.