АНУ-ын зах зээлд хиймэл оюун дагасан савлагаа үргэлжилж, Nvidia-ийн тайлангийн өмнөх үнэлгээ шинэчлэгдэв

АНУ-ын зах зээл дээрх фьючерс арилжаа өглөө сэргэж, S&P болон Nasdaq-ын фьючерс өсөлттэй эхэллээ. Хэд хоногийн турш үргэлжилсэн хиймэл оюун дэд бүтцийн арилжааны сулралын дараа хөрөнгө оруулагчид дахин байршуулалтаа хэмжиж байгаа нь мэдрэгдэв. Энэ урсгалын төвд хэвээр байгаа нэрсийн нэг нь Nvidia бөгөөд тайлангийн өмнөх үнэлгээ, зорилтот үнэ дахин шинэчлэгдэж эхэллээ.

Raymond James нь Nvidia-ийн зорилтот үнийг 330 ам.доллароос 352 ам.доллар болгож өсгөж, strong buy үнэлгээгээ хадгалсан байна. Шинжээчдийн тайлбараар, Nvidia-ийн CPU бизнес нь суурь GPU борлуулалтыг нөхөхөөр бүтэцжиж, агентлаг хиймэл оюунд чиглэсэн CPU rack-ийн борлуулалт эхэлснийг онцолжээ. Өгөгдлийн төвийн захиалга, эсэргүүцэл болон тайлангийн хүлээлт нь зөвхөн чипийн сегментээр тогтохгүй, софтвер хүртэлх салбарын байршуулалтанд нөлөөлөхөөр байна.

Хагас дамжуулагчийн хүрээнд Raymond James нь Advanced Micro Devices-ийг outperform-оос strong buy болгон ахиулж, CPU-ийн эрэлтийн эргэлтийн мөчлөгийг гол шалтгаан гэж үзлээ. Тэдний дүгнэлтэд AMD нь ашигт ажиллагааны шууд мэдрэмж, өгөгдлийн төвийн байрлал, зах зээл тэлэх боломжийн “хамгийн хүчтэй хослол”-ыг санал болгодог гэж тэмдэглэсэн байна. Нөгөө талд Mizuho нь Sandisk, Micron, Applied Materials, Lam Research-ийн зорилтот үнийг бууруулсан ч buy үнэлгээгээ хэвээр үлдээж, үнэлгээний шахалтад болгоомжтой хандсан дохио өглөө.

Софтоверын талд ч тайлангийн өмнөх дахин үнэлгээ үргэлжилж байна. Canaccord Genuity нь Workday-ийн зорилтот үнийг 220 ам.доллароос 225 ам.доллар болгож өсгөж, тайлангийн өмнөх суурь сайжирч буйг онцлов. Тайлангийн хуанлид анхаарал төвлөрөхөөр байгааг мөн илтгэхээр, Intuit өнөөдрийн хаалтын дараа тайлан гаргана гэж мэдээлсэн бөгөөд Salesforce маргааш орой тайлангаа танилцуулахаар байна. Intuit-ийн хувьд QuickBooks, Credit Karma, TurboTax зэрэг бүтээгдэхүүнтэй нь холбоотойгоор хөрөнгө оруулагчдын өгөгдөл, зарлагын чиг хандлага дээрх уншилт нэмэгдэх төлөвтэй.

Медиа, хэрэглээний сегментэд ч зорилтот үнэ, үнэлгээний хөдөлгөөн тасраагүй. Wolfe Research нь Netflix-ийн зорилтот үнийг 84 ам.доллароос 95 ам.доллар болгон өсгөсөн бол, Capital One-ийн зорилтот үнийг 255 ам.доллароос 275 ам.доллар болгон нэмэгдүүлж, АНУ-ын хэрэглэгчийн зарцуулалт, зээлийн чиг хандлага эрүүл гэж дүгнэв. Гэхдээ зах зээл бүхэлдээ нэг өнгөтэй биш хэвээр: Dick’s Sporting Goods улирлын үзүүлэлт тааруу гарч, хувьцаа нь зах зээлийн өмнөх арилжаанд 18% унав. Ижил салбарын Foot Locker зэрэг нэрүүд дээр ч хөрөнгө оруулагчдын хүлээлт, эрсдэлийн хандлага мэдрэг байгааг энэ хөдөлгөөн сануулж байна.

Энэ хооронд JPMorgan нь SpaceX-ийн хиймэл оюун нэгжийн дорх Grok дээр “улам ч эерэг” байр суурьтай болж буйгаа илэрхийллээ. Meta, Cursor зэрэг хиймэл оюунтай холбогдсон экосистемийн нэрсийг дагасан анхаарал суларсангүй, харин ч тайлан, зорилтот үнэ, өгөгдлийн төвийн эрэлтийн дохио бүрийн дараа зах зээл хурдтайгаар дахин байршуулалт хийж байна. Ийм үед Nvidia, AMD-аас эхлээд Workday, Netflix, Capital One хүртэлх хүрээнд үнэлгээний хэлбэлзэл ойрын арилжаанд чиг баримжаа болохоор байна.