Corning, Qualcomm-ын хэлцлүүд хиймэл оюуны дата төвийн хөрөнгө оруулалт хүчтэй хэвээр гэх итгэлийг сэргээв

Мягмар гарагт Corning, Qualcomm-ын ханш өсөхөд хиймэл оюунтай холбоотой олон хувьцаа зэрэг дагаж чангарлаа. Intel 9%, Advanced Micro Devices 6% өсөж, Hewlett Packard Enterprise 8%, Coherent 7% нэмэгдэв. Шил үйлдвэрлэгч Corning 8% өсөж, он гарсаар нийт өсөлт нь 90%-д хүрлээ.

Энэ хөдөлгөөний цаана дата төв, үүлэн дэд бүтцийн хөрөнгө оруулалт удаашрах тухай болгоомжлолыг түр намжаасан хоёр хэлцэл онцгой нөлөө үзүүлэв. Corning хиймэл оюуны холболтод зориулсан шилэн кабель үйлдвэрлэхээр Verizon-той олон тэрбум ам.долларын түншлэл байгуулахаар болсноо мэдээлсэн. Нөгөө талд Qualcomm мягмар гарагийн мэдүүлгээр Amazon-д варрант олгож, үүлэн үйлчилгээний аварга компани 4 тэрбум ам.доллар хүртэлх дүнгээр хувьцаа худалдан авах боломжтой болов.

Qualcomm–Amazon-ын зохицуулалт нь хиймэл оюуны дэд бүтцийг өргөтгөх хэлэлцээрийн нэг хэсэг бөгөөд Amazon Web Services Qualcomm-ын серверийн чип болон бусад технологийг 60 тэрбум ам.доллар хүртэл худалдан авахаар тусгасан. Энэ нь хагас дамжуулагч, серверийн экосистем, сүлжээний нийлүүлэлтийн гинжин хэлхээнд эрэлт тогтвортой үлдэх дохио гэж зах зээл тайлбарлаж байна. Ийм төрлийн гэрээнүүд нь “дата төвийн зардал удаашрах” эрсдэлийг намжааж, салбарын өсөлтийн хүлээлтийг тэтгэх хандлагатай.

Goldman Sachs Communacopia + Technology Conference дээр Qualcomm-ын санхүү хариуцсан захирал Акаш Палхивалла Amazon-д зориулсан чипийн орлого арванхоёрдугаар сарын улирлаас танигдаж эхэлнэ гэж хэлэв. Тэрээр уг орлогыг 2029 оны санхүүгийн жилд дата төвөөс 15 тэрбум ам.долларын орлого олох зорилтыг дэмжих “үндсэн бүрэлдэхүүн хэсгүүд”-ийн нэг гэж онцолсон. Мөн Палхивалла компани нь “өгөөдөг аргачлалаар бусад дата төвийн хэрэглэгчтэй ч мөн адил үргэлжлүүлэн урагшилж байна” гэж хэлсэн нь хамтын ажиллагаа нэг хэрэглэгчээр хязгаарлагдахгүй гэдгийг илтгэв.

Тус арга хэмжээнд Advanced Micro Devices-ын санхүү хариуцсан захирал Жан Ху мөн оролцож, нийт зах зээлийн боломж 2030 он гэхэд 3 их наяд ам.долларт хүрнэ гэж дурдав. Хөрөнгө оруулагчдын хувьд энэ нь зөвхөн чип үйлдвэрлэгчдийн өрсөлдөөн бус, шилэн кабель, серверийн дэд бүтэц, үүлэн үйлчилгээ зэрэг олон давхар сүлжээний өсөлтөөр хэмжигдэх зураглал болж байна. Мягмар гарагийн өргөн хүрээний өсөлт нь ийм холбоосууд хөрөнгө оруулалтын гол өгүүлэмж хэвээр байгааг дахин санууллаа.

Гэхдээ салбарын эрэлт томрох тусам эсэргүүцэл, зохицуулалтын эрсдэл зэрэгцэн нэмэгдэх шинжтэй. 2026 оны тавдугаар сарын Gallup-ын санал асуулгаар америкчуудын 71% нь өөрсдийн бүс нутагт дата төв байгуулахыг эсэргүүцсэн байна. Anthropic удахгүй гаргах IPO-ын танилцуулгад хиймэл оюун болон дата төвтэй холбоотой сөрөг олон нийтийн байр суурийг эрсдэлийн хүчин зүйлээр тусгахаар төлөвлөж буй нь энэ сэдэв компаниудын тайлагнал, үнэлгээнд улам шууд нөлөөлөх болсныг харуулна. Тиймээс дэд бүтцийн том хэлцлүүд эрэлтийн итгэлийг сэргээж байгаа ч өсөлтийн хурд нь зөвхөн захиалгаар бус, олон нийтийн хүлээн зөвшөөрөл, эрсдэлийн менежментээр давхар тодорхойлогдох төлөвтэй.