Өвлөсөн хувь хүний тэтгэврийн дансны төлөвлөлт хөрөнгө шилжилтийн үед чухалд тооцогдож байна

Үе хоорондын их хөрөнгө шилжилт эхэлж буй энэ үед өвлөсөн хувь хүний тэтгэврийн дансыг хэрхэн төлөвлөх нь олон өвлөгчийн санхүүгийн шийдвэрт нөлөөлөхөөр байна. UBS-ийн 2025 оны тайланд ирэх 20-25 жилд үе хооронд нийт 74 их наяд ам.долларын хөрөнгө шилжиж болзошгүй гэж тооцоолжээ. Үүний нэг хэсэг нь татварын өмнөх уламжлалт тэтгэврийн данс болон Рот данс хэлбэрээр өвлөгдөх бөгөөд эдгээрт үйлчлэх журам, татварын нөхцөл ялгаатай байна. Иймээс дансны үлдэгдлийг хэзээ, ямар хэмжээгээр татан авахыг өвлөгчид урьдчилан тооцох шаардлагатай болжээ.

Vanguard 2024 онд 83 мянга орчим өвлөсөн дансанд шинжилгээ хийж, өвлөгчдийн дундаж нас 59, дундаж үлдэгдэл 128 мянган ам.доллар байсныг мэдээлсэн байна. Өвлөгчдийн олонх нь ажил хөдөлмөр эрхэлж, өөрийн орлого олж байх үедээ ийм дансыг хүлээн авдаг тул тэтгэврийн хөрөнгийг татан авах хугацаа нь тухайн жилийн татварын нөхцөлтэй давхцдаг. Майкл Уолстедт “Ихэнх хүн хувь хүний тэтгэврийн дансаа 50 гаруй насандаа, орлого хамгийн өндөр байх үедээ өвлөж аваад, дараа нь арван жилийн дотор дансаа хоослох шаардлагатай болдог” гэж хэлжээ. Энэ нөхцөл нь хөрөнгийг хадгалж өсгөхөөс гадна татварын ачааллыг тооцохыг шаардаж байна.

2020 оноос үйлчилж буй 10 жилийн журам зарим өвлөгчөөс дансны үлдэгдлийг арван жилийн дотор татан авахыг шаарддаг. 2025 оноос зарим насанд хүрсэн хүүхэд өвлөсөн данснаасаа арван жилийн хугацаанд шаардлагатай доод хуваарилалт хийхгүй бол АНУ-ын Дотоод орлогын алба (IRS)-ны торгууль хүлээхээр болсон байна. Энэ шаардлага нь анхны данс эзэмшигч нас барахаасаа өмнө шаардлагатай доод хуваарилалтын насанд хүрсэн тохиолдолд үйлчилнэ; уг нас ихэвчлэн 73 байдаг. Харин тодорхой нөхцөлд яг ямар татан авалт шаардагдахыг дансны төрөл болон анхны эзэмшигчийн нөхцөлөөс хамааруулан нягтлах шаардлагатай.

Татварын өмнөх өвлөсөн данснаас татан авалт хийх нь тохируулсан нийт орлогыг нэмэгдүүлж, өндөр татвар болон бусад татварын хөнгөлөлтөд хамрагдах боломжийг бууруулж болзошгүй. Үүнд Нийгмийн хамгааллын хөтөлбөр болон Медикэртэй холбоотой зарим зардал, хөнгөлөлтөд нөлөөлөх эрсдэл мөн багтаж болно. Жеймс Мэйо “Тэр арван жилийн хугацаанд олох орлогоо урьдчилан тооцож, түүнд тохируулан татан авалтаа төлөвлөхийг зөвлөж байна” гэжээ. Тим Стеффен “Тэдний орлого хоорондоо асар их ялгаатай” хэмээн хэлээд, өвлөгч бүрт ижил арга хэрэглэхээс зайлсхийхийг сануулсан байна.

Өвлөсөн Рот данс мөн арван жилийн журамд хамрагдаж болох ч ашиг хүртэгчид хөрөнгийг ерөнхийдөө татваргүй татан авч болно. Энэ нь татан авалтын хугацаа огт хамааралгүй гэсэн үг биш бөгөөд үлдэгдлийг хэрхэн хуваарилах нь нийт хөрөнгийн төлөвлөгөөтэй уялдах шаардлагатай. Тим Стеффен “Хүн бүр бүх хөрөнгөөсөө адилхан хувь хүртэнэ гэж үзэхийн оронд яг хэн юуг өвлөхийг илүү нухацтай төлөвлөх хэрэгтэй” гэжээ. Дайнон Хьюзийн хэлснээр, “Энэ нь маш том өөрчлөлт авчирч чадна” бөгөөд өвлөсөн данс нь “Рот хэлбэрт хөрвүүлэх хамгийн тохиромжтой үе” байж болох юм. Ийм шийдвэрийг дансны журам, орлого, ирээдүйн татан авалттай хамтатган тооцох нь хөрөнгө шилжилтийн үед ач холбогдолтой байна.